Teoretisk fremstilling: Artikkelen har også en tilhørende Teoretisk fremstilling av Hvordan forstå et trendbrudd
Visuell fremstilling
For å forstå teorien bedre, kan man visuelt fremstille av hvordan forstå et trendbrudd fungerer, og hvordan man kan få dette bekreftet som et gyldig brudd eller et falskt brudd.
Hva er et trendbrudd?
Et definert trendbrudd er at man kan se en bekreftet endring i trenden, og at man har et tydelig skifte i trendretningen på gang. Dette kan gjøres gjennom å tyde formasjoner, eller bruke andre teknikker.
Bekreftelse av et trendbrudd
Et hvert brudd av en linje, må må back testes for å bli et bekreftet brudd. Hvis ikke er det et falskt brudd, der man reverserer inn i samme område som bruddet kommer fra. Dette gjøres enkelt med at kursen går mot bruddlinjen i motsatt retning av bruddet, og dersom denne snur i samme trendretning etter test opp mot bruddlinje, er denne bekreftet et trendbrudd.
Fig under: Bildet under viser et brudd av en trendlinje, backtest av denne og at kursen snur til samme trendretning som bruddet kom ut fra. Det gjøres en ny test etterpå, som også bekrefter at brudd er bekreftet. Da er trenden bekreftet med et bekreftet trendbrudd og denne aksjen fortsetter i ny nedadgående kanal siden bunnlinje i stigende trendkanal er bekreftet brutt ut av på nedsiden.
Chart’et ovenfor viser et klart trendbrudd, men en gyldig backtest som bekrefter trendbruddet.
Fig under: Motsatt vises et falskt brudd, der man har et trendbrudd over en trendlinje, som blir backtestet tilbake i kanalen bruddet kom fra. Dette er da et falskt brudd og ikke et trendbrudd i den forstand.
Chart’et ovenfor viser et falskt brudd, der backtest går tilbake i opprinnelig kanal.
Sjekk av kombinasjoner av bruddlinjer
Den enkleste formen for å se et trendbrudd, er å sette så kalte bruddlinjer – gjerne benyttet som orange linjer i chart’ene.
På stigende kurs settes de på bunnene på kanalbunnen, mens på fallende kurser settes de på toppene på trendtaket. Man kan sette ulike kombinasjoner av bruddlinjer i et litt lengre intervall, for å følge med på hvordan en aksje oppfører seg.
Fig under: Her er et eksempel for NAS, som bekreftet første brudd ut av en etablert bruddlinje, deretter test på oversiden igjen og ned igjen på nytt (bruddlinjer er i orange farge). Bruddet ut på nedsiden resulterte i en ny lower low som dannet grunnlag for en ny bruddlinje satt fra bunnlinjen.
Chart’et ovenfor viser en kombinasjon med to ulike bruddlinjer på trendbrudd, samt støttenivå på horisontal støtte fra tidligere topper og en sekundærkanal som en toppkanal i det korte bilde.
Hvordan bruke et trendbrudd og angi signaler
Den mest brukte måten å beregne et signal på hvor kursen skal etter et trendbrudd er bekreftet, er å finne høyden på kanalen som trenden kommer fra. Høyden på kanalen vil da være et mål for dropp punkt, som signalet vil gi for hvor kursen skal teste imot.
Teorien er klinkende klar her: Høyden i signalet er lik for høyden i trenden som bruddet kommer ut av. Denne teorien vil stå seg i andre formasjoner også, og ikke bare ved bruk av trendkanaler. For eksempel Wegde formasjonen er definert slik gjennom teoridelen her.
Alt 1: Beregne utfallet ved hjelp av et signal
Fig under: Bildet under viser en etablert fallende trendkanal, et bekreftet trendbrudd ut av kanalen og en rekyl etter trendbruddet som er helt i tråd med signalet som blir gitt som høyden i signalet.
Chart’et ovenfor viser trendhøyden, trendbruddet og høyden på dropp punktet i signalet.
Alt 2: Beregne utfallet ved bruk av Fibonacci
Som et annen sikker metode er å bruke Fibonacci-retracment for å beregne et fall ut fra metoden om det gylne snitt.
Fig under: Her på bildet under vises det at man setter en Fib fra bunn til topp i opptrenden. Vi får da de ulike støtte- og motstandsområdene nedover fra bruddet i toppen, og ser at aksjen snur 100% på fib 61,8% som er det gylne snitt.
Chart’et ovenfor viser bruk av Fibonacci metoden for å se fallhøyden etter et brudd.
Alt 3: Beregne utfallet ved bruk av trendlinje
Alternativt kan man bruke trendlinjen for å sikre at man kan stole på at trenden er snudd, også da med andre formasjoner som etterfølgende vimpel og at man har støtte fra historisk kurs på ulike hyller som man kan sette en trendretning ut fra.
Fig under: Det er flere måter å annonsere et utfall av et trendbrudd, der man kan støtte seg mot andre trendkanaler og støttenivåer som vist under for å bestemme neste kursnivå for test.
Chart’et ovenfor viser bruk av 2 stk trendlinjer, og hvordan man kan bruke andre signaler ut fra når man ser at trendlinjene er bekreftet brutt ut av.
Hvordan forstå trendhøyder som signal
På Alt 1 ovenfor, er det benyttet høyden i trendkanalen som grunnlag for signalet når trenden bekreftes utløp av. Dette er et signal som er mye brukt og stemmer relativt bra som signal på neste kursnivå. Dette ønsker vi å utdype nedenfor med et par eksempler.
For å vise denne dynamikken bedre, har vi sett på NAS på et lengre perspektiv og har en hovedsetup ut fra trendkanalene i et langt og et mellomlangt tidsvindu.
Fig under: Bildet under viser to kanaler, en primær og en sekundær kanal. Det er tatt ut en høyde i begge kanalene, som er plassert som stolper på høyre side for å angi signalet for hvor kursen skal treffe etter utgang av kanalene. Legg merke til at trendkanalene er satt ulikt her, hvor primærtrenden er satt som et gjennomsnitt av trenden, og sekundærkanalen er plassert som en underliggende kanal basert på de to nærmeste bunnpunktene.
Chart’et ovenfor viser høyden i trendkanaler, som angir signalet for kursen når man har et trendbrudd ut av trendkanalene.
En annen aksjer (NOVO B) under viser den motsatte veien, med et trolig fall under mellomlang sekundærkanal, der signalhøyden viser fall mot 369 nivået.
Fig under: Her er det vist i 1mnd tidsintervall med en grønn pil og stolpe, for første bull signal som er tatt ut i høyden, deretter vises en bear signal med lyse blå pil og stolpe som antyder nedgang på signal om at trenden går i brudd på undersiden. Brudd er ikke etablert ennå, men det ligger en lengre bruddlinje som indikerer mulig fall under trenden. Vi ser også et falskt brudd som første hint på en fallende trend under sekundærtrenden. Signalet på nedsiden sammenfaller med lang EMA200 som magnet nedover i det lange bilde (ikke vist på dette chart’et).
Chart’et ovenfor viser først et bull signal, deretter et bear signal ved bekreftet brudd ut av mellomlang sekundærkanal i et 1mnd tidsintervall.
Et par tydelige trendbrudd
Vi har i aksjen Link et tydelig trendbrudd, med et tydelig signal ned mot 1) tatt ut fra trendhøyden i kanalen bruddet kommer fra 2) sammenstiller med langt ema200 signalet som ikke vises i det korte bilde da, men ligger der.
Fig under: Bilde under viser et klart trendbrudd med en gyldig backtest som bekrefter trendbruddet, og man kan da sette signalet mot tilsvarende som høyden trendbruddet kommer fra.
Chart’et ovenfor viser et klart trendbrudd med backtest, og har et signal nedover.
Fig under: Et annet eksempel er DNO aksjen, med tydelig trendbrudd og fallhøyde som faller nøyaktig til støtte i en lengre trendkanal. Her vises trendbruddet ut av den gule kanalen, og tilsvarende vertikal høyde i trendkanalen vist med gul pil, sammenfaller da med fallhøyde vist med gul stav, som relativt nøyaktig mot støtten i den lengre trendkanalen. Dette vil være en typisk korrigering innenfor en lengre positiv trend.
Chart’et ovenfor viser tydelig trendbrudd, og fallhøyde som støttes under av en støttelinje i en lengre trendkanal.
Hvordan bruke et trendbrudd videre
Man kan bruke et trendbrudd videre, ut fra at man får som regel en reaksjon der trendbruddet sitt reaksjonspunkt skal testet ut. Reaksjonspunktet vil være lik høyden på den vertikale høyden i kanalen trendbruddet kommer fra, satt opp vertikalt fra der trendbruddet oppsto. Dette reaksjonspunktet vil medføre som regel en test, som vil da danne en “hylle” i kursen til senere bruk.
Fig under: På aksjen Recsi ser vi nettopp dette, etter at aksjen har satt en bunnformasjon og brutt ut av nedadgående trend. Reaksjonspunktet ut fra trendbruddet er satt med blå stav i chartet, og vi har lagt på en linje på toppen som indikerer dette. Litt senere ser vi at dette punktet blir testet ut og man får en reaksjon i kursen på det tidspunktet. Dette vil da senere kunne brukes for å sette en støtte/motstand på horisontalt nivå.
På chart’et ovenfor vises reaksjonspunktet som skal testes ut etter signalet som er gitt i et brudd ut av en nedadgående trendkanal.
Bruk av sekundærkanaler og støttelinjer mot trendbrudd
Man kan enkelt gjøre bruk at sekundærkanaler opp mot etablert trendbrudd, for å se på støtte på flere nivåer enn bare ved hjelp av signalet ut av brudd.
Fig under: På bilde under viser man først et signalbrudd med blå pil for trendhøyden, og en blå stav for signalet ut av brudd som lander på kurs 76,1 her. Derfra er det tegnet inn en sekundærkanal med gule paralleller satt med utgangspunkt fra et punkt utenfor trendkanalen og et tilhørende punkt innenfor trendkanalen, vist med øverste gul trendlinje. Derfra er det satt en parallell vist med blå striplet linje helt nederst i chartet, der man setter parallellen på nederste punkt i chartet. Denne treffer da 100% på signalet ut fra brudd, og forsterker at aksjen skal ned å teste sitt signal ut fra bruddet.
Chartet ovenfor viser tydelig bruk at sekundærkanaler, for å gi støtte til et signal ut fra brudd ut av sin primærtrend i 1mnd chartet. Blå striplet parallell er en forskyvning av sekundærkanal som er tegnet med gule paralleller, som treffer 100% på signalet ut av bruddet.
Ulike trendbrudd, med mulig falskt brudd
Her på NAS er det en annen vinkling på brudd eller ikke brudd, som går over i et falskt brudd som har testet mot en bunnlinje flere ganger. De ulike signalene kan settes både på oversiden og på undersiden av trendlinjen, og kan skape en usikkerhet her.
NAS har gitt noen signaler på et trendbrudd som har vært på gang, men at denne har gått inn i sin oppadgående trend igjen, og gitt noen nye signaler oppover ut fra kanalhøyden. Ser det i det korte er en golden cross og at det er har vært positiv divergens både i RSI og MACD under nedtrenden – hvilket er positivt på begge forhold. Åpent gap vises etter opptrenden, og at kursen gikk inn i en avsluttende vimpel, med en liten topp over motstandslinjen i vimpelen, virker bra for at aksjen går videre inn i en stigende trend og tar ut signalene på oversiden av støtten i trendkanalen.
Fig under: På bildet under vises signalene her som er viktig å forstå, der det ligger et signal (markert med grønn pil og grønn stav for signalet), og et nytt signal på ny opptrend (markert med lyseblå pil og lyseblå stav for signalet).
Chart’et ovenfor viser en situasjon der man går tilsynelatende i brudd, men som blir til slutt et falskt brudd og videre stigning inn i oppadgående trendkanal.
Wegde formasjon og beregning av utfallet
Som andre formasjoner kan man bruke høyden på formasjonen til å angi dropp punktet for signalet for utfallet når formasjonen bekreftes.
Fig under: På bildet under vises aksjen Recsi med en bullish Wegde, som bekreftes utløp av på oversiden. Høyden i Wegden settes der formasjonen startet, og denne høyden blir da tilsvarende dropp punktet i signalet for hvor kursen skal – satt fra utløpet av Wegden. Høyden og signalet er tegnet i lysegrønn farge for å angi signalet.
Chart’et ovenfor viser en bekreftet Wegde og signalet denne angir for hvor kursen skal teste mot som resultat av formasjonen.
Omvendt Hode Skulder (OHS)
Fig under: Her har vi et eksempel på en OHS som blir satt i en oppadgående trend, men som bryter under trendlinjen når OHS settes. Dette er ikke et direkte trendbrudd i den forstand, men det settes en OHS formasjon, der trenden setter i samme trend med samme stigningstakt.
Chart’et ovenfor viser en OHS i en oppadgående trend og signalet for hvor kursen skal teste i mot i trendlinjen som er markert i grønn linje.
Fig under: Her er et lengre bilde for hovedtrenden i samme aksjen og tidsintervallet som ovenfor, der man ser helt klart formasjonen i en opptrend.
Chart’et ovenfor er samme chart som sist, bare vist med hele trenden i samme tidsintervallet for å se klarere den hele trenden.
Visuell fremstilling av Trender og Kanaler | Visuell fremstilling av Støtte og Motstand | Visuell fremstilling av Formasjoner og Flagg | Visuell fremstilling av De fire Gap’ene | Visuell fremstilling av Volum og Moment indikator | Visuell fremstilling av Gjennomsnittsindikator | Visuell fremstilling av Det Gylne snitt | Visuell fremstilling av Hvordan tolke tekniske signaler | Visuell fremstilling av Hvordan forstå et trendbrudd
Det finnes mange måter å definere en visuell fremstilling på, men vi begrenser oss til de nevnte ovenfor. Vi anbefaler imidlertid å lese teorien om teknisk analyse og forstå innholdet i den teoretiske delen, satt opp mot sammenhengen i diagrammene som presenteres.
