Teoretisk fremstilling: Artikkelen har også en tilhørende Teoretisk fremstilling av Gjennomsnittsindikator

Visuell fremstilling

For å forstå teorien bedre, kan man visuelt fremstille de mest brukte typer av gjennomsnittsindikatorer.

De ulike indikatorene

Vi bruker kun stor sett EMA som indikator, for at denne fanger opp volatilitet i en aksje bedre en de øvrige indikatoren som MA og SMA gjør. Helt generelt er det forskjell på indikatorene på et kortsiktig 1mnd chart og et langsiktig over 6mnd chart. Det er greit å være bevist på at det er ulike verdier og bevegelser på de korte og de lange EMA’ene. Skrivemåten som vi bruker er å legge små bokstaver på kortsiktig tidsintervall fra 30d og lavere, og STORE bokstaver på mellomlang og langsikt på 6mnd og over.

Test og backtest, falske eller bekreftet brudd

Det er viktig å ha med seg teorien rundt test og backtest, for å avgjøre om EMA trendene holder eller ikke for å bekrefte brudd over eller under, samt avgi falske brudd om EMA verdien holder. Man må også huske på teorien rundt brudd og volum i en sammenstilling her for å tolke signalene rett.

EMA verdier

Gjennomsnittsindikatorer er gitt med MA, SMA og EMA verdier, der EMA verdiene er det vi bruker mest av på vårt forum og vil forklare videre.

Fig under: De ulike EMA verdiene er angitt under, med standard fargevalg fra Infront Active Trader. Det tre verdiene som man skal følge med på er EMA50, EMA100 og EMA200.

Chart’et ovenfor viser de ulike EMA verdiene med sine respektive standard farger.

Hvordan tolke EMA signalene

EMA signalene kan tolkes på ulike måter, men man følger gjerne et mønster her. Man ser helt kortsiktig på korte ema’er som ema10 og 20 for å bestemme retningen i det absolutte helt korte bilde, og følger ema50, ema100 og ema200 i et litt lengre bilde innenfor 1 mnd. For over 6mnd følger man de lange EMA50, EMA100 og EMA200.

Fig under: Her vises det alle korte ema’er, der første tegn er at kort ema10 går på nedsiden av kort ema20. Dette er i det helt korte bilde, men kan se første tegn på en trendendring her. Deretter testes det mot neste korte ema som er ema50. Denne holder heller ikke på backtest, og naturlig da vil være test ned mot kort ema100 og ema200 om ema 50, eller ema100 ikke holder på en rekyl opp igjen.

Chart’et ovenfor viser test av ulike korte ema’er, og hvordan de henger sammen med hverandre.

Fig under: Bildet nedenfor er en en fortsettelse for å skjønne EMA’ene betydning. Her ser vi fra forrige bilde at de korte ema10 gikk under ema20, som en negativt kryss. Dette innebærer da test av neste som er ema50. Denne testen gikk greit ut fra at den holdt på backtest og at man er på tur opp igjen, noe man ser på at ema10 flater ut og begynner å stige.

Chart’et ovenfor viser at ema50 holdt og at kursen stiger igjen, med at ema10 flater ut og begynner å stige opp mot ema20 igjen.

Test av EMA100 når ikke EMA50 holdt

Videre kan man se at når ikke kort ema50 holdt, vil man få som regel en dropp ned mot ema100, og deretter en rekyl opp mot ema50. Men for noen ganger krysser kort ema10 videre ned og indikerer en fremdeles nedgang i kursutviklingen.

Fig under: Bilde under viser nøyaktig det som skjer, med at man får dropp ned mot kort ema100 når ema50 ikke holdt. Vi vil ha vårt andre signal da på ema10 under ema50 som er et salgssignal i det korte bilde. Videre ser man et dropp ned fra ema100 som da setter kursen mot ema200 for test. Vi ser også at man får to nye signaler på nedtrenden, der kort ema10 fortsetter under ema50 og at ema20 går under ema50 også som et tredje signal.

Chart’et ovenfor viser et dropp ned mot ema100 når ema50 ikke holdt på backtest.

Her holder EMA signalet

Etter å ha fult kort ema10 nedover, helt til krysning av ema100, så er aksjen kommet til kort ema200 – som et naturlig testpunkt på nedtrenden. Her snur den faktisk også som forventet

Fig under: Bilde viser den hele ferden fra man tester ut en motstandslinje til man tester ned mot kort ema200, med alle test og trender som kommer av fallet.

Chart’et ovenfor viser hele kjeden fra et brudd ned av motstanden, til man får støtte i kort ema200.

Golden cross og Dead cross

Et kjent signal er Golden og Dead cross, som vises som forholdet mellom kortere MA intervall mot et lengre MA intervall. Her kan man bruke både MA, SMA eller EMA som parametere, og man ser på krysningspunkt mellom EMA50 og EMA200.

Fig under: Golden cross inntreffer når EMA50 krysser EMA200 fra undersiden, mens Dead cross inntreffer når EMA50 krysser EMA200 fra oversiden.

Chart’et ovenfor viser et Dead cross på venstre side, og et Golden cross på høyre side.

Fig under: Andre parameter som blir brukt for å angi gjennomsnittet, er typisk Weighted Moving Average (WMA) som en vektet gjennomsnitt på de nyeste prisdata, og Volume Weighted Average Price (VWAP) som måler gjennomsnittlige pris har blitt handlet til over en bestemt tidsperiode, vektet av volumet.

Chart’et ovenfor viser WMA og VWAP som egne linjer i tillegg til EMA’ene.

Fig under: Man kan bruke EMA’ene til å analysere styrken i trendretningen, her vist med at man har en undertone i chartet på et tidspunkt etter dead cross, men at man har en positiv divergens i RSI og MACD som underbygger kursstigning og et bekreftet Golden cross som forsterker en positiv trend.

Chart’et ovenfor viser hvordan man kan se på EMA’ene, for hvordan trenden blir forsterket etter en positiv divergens bidrar til trendendring.

Visuell fremstilling av Trender og Kanaler | Visuell fremstilling av Støtte og Motstand | Visuell fremstilling av Formasjoner og Flagg | Visuell fremstilling av De fire Gap’ene | Visuell fremstilling av Volum og Moment indikator | Visuell fremstilling av Gjennomsnittsindikator | Visuell fremstilling av Det Gylne snitt | Visuell fremstilling av Hvordan tolke tekniske signaler | Visuell fremstilling av Hvordan forstå et trendbrudd

Det finnes mange måter å definere en visuell fremstilling på, men vi begrenser oss til de nevnte ovenfor. Vi anbefaler imidlertid å lese teorien om teknisk analyse og forstå innholdet i den teoretiske delen, satt opp mot sammenhengen i diagrammene som presenteres.